2008 세계 금융위기 경과 정리

이번 글에서는 2008년 금융 위기의 상황을 알아보도록 하겠습니다.

 

위기가 본격적으로 모습을 드러낸 시점은 2007년 8월 초 프랑스 최대 은행이자 자산 기준으로 전 세계 최대 규모인 비엔피 파리바가 서브프라임모기지의 보유로 큰 손실을 보고 투자를 동결한 시기이다.

곧이어 미국 최대 규모의 모기지 대출기관인 컨트리 와이드가 신용 한도를 모두 소진하여 파산을 선언해야 할 위기에 처해 있다는 뉴스가 보도되었다.

그 이후 주식은 급격하게 하락했고, 연준은 금리를 인하할 수밖에 없었다.

 

연준은 9월에 예상보다 높은 0.5%의 금리를 인하했다.

본격적인 대재앙은 베어스턴스가 2007년 3분기 실적에서 당기 순이익이 61% 감소하면서 발생했다.

낮은 신용 등급, 고수익의 서브프라임 증권은 유럽 은행에도 많이 있었기 때문에 미국의 위기는 유럽으로 금방 전파되었다.

 

그 결과 집값이 폭락했고 주택을 담보로 돈을 빌린 집 주인들은 원금은 물론 이자를 갚을 수도 없는 상황이 되었다.

2008년 초는 전체 경제 분야로 위기가 확산했다.

제조업, 소매 판매, 고용 관련 보고서들이 일제히 부진을 보였다.

금리는 3.5%까지 떨어졌다.

하지만 서브프라임 증권과 연계된 부실 채권이 1조 달러가 넘었기 때문에 주식 시장은 반등하지 못했다.

신용이 위축되자 실업률은 20년 동안 최악의 수준인 5.6%로 급등했다.

그런데 물가는 6개월 동안 최대 폭으로 오르며 5월 4.4% 상승했다.

2008년의 금융 위기는 불황 속에서 물가가 오르는 스태그플레이션이었다.

 

9월에 리먼 브라더스가 파산하며 금융 위기는 정점을 찍게 된다.

그리고 미국에서는 버락 오바마 대통령이 공적 자금을 투입해 시장 개입을 시도한다.

총 7,870억 달러의 대규모 부양책이었고 주택 위기를 해결하기 위해 2,750억 달러 규모의 계획을 발표한다. (미국 경제 부흥 및 재투자법)

1조 달러의 부실 채권이 1조 달러 규모의 정부 지원으로 상쇄되면서 시장은 다시 살아난다.